Короткий ответ
Насколько сильно бумага или портфель колеблется относительно рынка (IMOEX): β = 1 — как рынок, β > 1 — сильнее.
Что это
Beta = cov(R_p, R_m) / var(R_m). У защитных бумаг (телеком, утилиты) β < 1, у цикличных (металлурги, девелоперы) β > 1. β исторична и нестабильна — её пересчитывают на 1-2-летнем окне.
Формула
Пример
Пример с цифрами
У NVTK исторически β ≈ 1,1 к IMOEX. При падении IMOEX на 2% ожидаемое падение NVTK ≈ 2,2%.
Как использует СинАппс
СинАппс рассчитывает beta каждой бумаги к IMOEX на 252-дневном окне и агрегирует портфельную beta.
Применить на практике
Узнайте «Beta» на своём портфеле
Подключите Финам, БКС или Т-Инвестиции — СинАппс сам посчитает эту и десятки других метрик по вашим позициям.
Свой портфель — в одном окне
Все ваши брокеры РФ, реальные метрики риска и доходности, фазовый индекс рынка и AI-помощник по 39-ФЗ.
39-ФЗ · MOEX ISS data · Финам, БКС, Т-Инвестиции