Короткий ответ
Распределение капитала между разными активами/секторами/валютами, чтобы общий риск портфеля был меньше суммы индивидуальных рисков.
Что это
Принцип: «не клади все яйца в одну корзину». Корректно работает только когда активы слабо коррелированы между собой. Покупка 10 акций одного нефтегаза — это не диверсификация, а концентрация в одном факторе.
Пример
Пример с цифрами
Портфель из Сбер+ВТБ+Тинькофф — концентрация в банках, корреляция ≈ 0,8. Портфель из Сбер+Лукойл+Магнит+ОФЗ+золото — реальная диверсификация, общая σ заметно ниже взвешенной σ компонентов.
Как считает СинАппс
В СинАппс на экране портфеля видна разбивка по секторам и валютам, а в риск-карточке — корреляционная матрица. AI-советник предупреждает о перекосах при превышении лимита на одного эмитента.
Посмотреть СинАппсАнализ портфеля у нескольких брокеров + фазовый индекс рынка
Вся Азбука рынкаОбразовательная база, разборы 221 эмитента ММВБ
39-ФЗ: СинАппс — не брокер и не НПФ. Материал носит образовательный характер. Цифры в примерах — иллюстративные. В рабочем интерфейсе платформы все котировки и метрики берутся из MOEX ISS и обновляются автоматически. Самостоятельные решения о сделках инвестор принимает с учётом собственной финансовой ситуации.